# 信贷行业知识库

一套面向从业者与转行者的信贷行业体系化读物，共 14 篇，每篇独立成文、可单独阅读，合起来覆盖「行业是什么 → 怎么赚钱 → 怎么运转 → 怎么管风险 → 怎么合规 → 现在难在哪 → 未来往哪走」。

> AI生成｜2026-10-27｜codebuddy｜数据截至 2026 年，涉及监管文件请以官方最新发布为准

**完稿状态：14/14 篇已完稿**，合计约 19 万字符（含表格），全部篇目可在本目录直接阅读。

## 怎么读

- **完全新手**：01 → 02 → 09 → 10 → 03，先建立"谁在放贷、卖什么、怎么赚钱、这个行业怎么来的"的骨架。
- **想转行做业务/产品**：01 → 02 → 04 → 03 → 08，重点看流程、产品要素和获客成本。
- **做风控/策略**：05 → 07 → 08 → 06，配合第 11 篇看当下的资产质量环境。
- **做管理/研究/投资**：03 → 07 → 10 → 11 → 12 → 13，看商业模式、财务口径、周期与政策。
- **只看一篇**：如果时间只够读一篇，读第 03 篇（商业模式与盈利逻辑），它解释了这门生意的本质。

## 篇目

| 篇号 | 标题 | 一句话内容 | 适合谁 |
| --- | --- | --- | --- |
| 01 | [行业全景与产业链](01_行业全景与产业链.md) | 钱从哪来、经过谁、到谁手上，各方怎么分润 | 所有人，先读这篇 |
| 02 | [产品图谱与业务类型](02_产品图谱与业务类型.md) | 零售与对公的产品矩阵，以及真实利率怎么算 | 业务、产品、销售 |
| 03 | [商业模式与盈利逻辑](03_商业模式与盈利逻辑.md) | 一笔贷款怎么赚钱，息差、风险成本与 RAROC | 管理、研究、投资 |
| 04 | [全流程运营与获客展业](04_全流程运营与获客展业.md) | 从获客到核销的十个环节与各环节指标 | 运营、渠道、产品 |
| 05 | [风控体系与信贷技术](05_风控体系与信贷技术.md) | A/B/C 卡、反欺诈、评分卡与资产分类 | 风控、策略、数据 |
| 06 | [监管框架与合规红线](06_监管框架与合规红线.md) | 谁在管、管什么、碰了哪条线会怎样 | 合规、法务、业务负责人 |
| 07 | [财务与经营指标解读](07_财务与经营指标解读.md) | 不良率、拨备、资本、息差怎么读，怎么识别粉饰 | 财务、研究、投资 |
| 08 | [科技与数字化](08_科技与数字化.md) | 信贷系统怎么搭，数据和 AI 用在哪、边界在哪 | 科技、产品、数字化 |
| 09 | [细分业态对比](09_细分业态对比.md) | 银行、消金、小贷、助贷、信托、租赁的牌照与生意差异 | 择业、合作、研究 |
| 10 | [行业发展史与格局演变](10_行业发展史与格局演变.md) | 四十余年七个阶段，现在的格局是怎么形成的 | 所有人 |
| 11 | [当下面临的挑战](11_当下面临的挑战.md) | 资产荒、息差、共债、黑产、中小机构生存 | 管理、战略、风控 |
| 12 | [宏观经济与政策环境](12_宏观经济与政策环境.md) | LPR、社融、贴息、地产与化债如何传导到信贷 | 研究、管理 |
| 13 | [未来发展方向与情景推演](13_未来发展方向与情景推演.md) | 五个确定趋势、三种情景、岗位能力迁移 | 所有人 |
| 14 | [学习路径、术语表与数据源](14_学习路径、术语表与数据源.md) | 学习地图、60 个术语、权威数据去哪找 | 新人、转行者 |

## 阅读约定

- 全文用人民币口径，规模数据默认「人民币贷款余额」，增速为同比，特殊口径会单独标注。
- 利率除特别说明外均为**年化**；涉及产品真实成本时用 IRR（内部收益率）口径，不用「月费率×12」的名义算法。
- 不良率默认「五级分类下后三类占比」；提及「逾期 90 天以上」时会明确区分。
- 监管表述以文件名为准，不引用条款序号，避免过期误读。

## 更新与维护

本文档由 `/app/scripts/gen_credit_kb.sh` 生成，脚本内置 14 篇的选题与写作要求，可单独重跑某一篇：

```bash
bash /app/scripts/gen_credit_kb.sh 05        # 只重跑第 5 篇（需先删除旧文件）
bash /app/scripts/gen_credit_kb.sh           # 补齐缺失的篇目，已存在则跳过
```